شرح مؤشرات الأسهم
مؤشرات الأسهم هي عبارة عن مجموعة من الأسهم التي يتم تتبع أدائها بشكل جماعي لتوفير فكرة عن أداء السوق. يتم اختيار هذه الأسهم بناءً على معايير محددة مثل القيمة السوقية أو الإيرادات. وسيتم شرح مؤشرات الأسهم بشئ من التفصيل من خلال العنصرين التاليين:
- ما هي مؤشرات الأسهم؟.
- فهم طريقة عمل مؤشرات الأسهم العالمية.
ما هي مؤشرات الأسهم؟
قد نقرأ في الأخبار عن صعود وهبوط مؤشرات الأسهم، لكن يتبادر إلى الذهن العديد من الأسئلة حول ما هي مؤشرات الأسهم. كما وضحنا في التعريف البسيط أعلاه، فإن مؤشرات الأسهم هي أداة لوصف أو قياس أداء السوق أو جزء محدد منه لمعرفة عائدات الاستثمار.
في بعض الأحيان، قد تتعارض حركة المؤشر مع أداء بعض الأسهم المدرجة فيه، ويعود ذلك إلى تأثر المؤشر بالشركات الأكبر حجمًا، والتي تُعرف بالشركات القيادية. و يتم حساب قيمة المؤشر من خلال حساب مجموع أسعار الأسهم المكونة له.
ومن أهم الأمثلة على مؤشرات الأسهم هو مؤشر الداو جونز الصناعي والذي يضم أسهم أكبر 30 شركة صناعية في الولايات المتحدة الأمريكية ومثله مؤشر UK100 و هو مؤشر أكبر 100 شركة بريطانية من حيث القيمة السوقية، والتي يتم تداول أسهمها في بورصة لندن.
فهم طريقة عمل مؤشرات الأسهم العالمية
تعد مؤشرات الأسهم أداة هامة للمستثمرين لفهم حالة السوق وتتبع تغيراتها. وفهم طريقة عمل مؤشرات الأسهم وكيفية ذلك وتوضيح الامر اكثر يمكن ملاحظة المثال التالي:
ذكرنا في البداية أن مؤشر الداو جونز الصناعي يضم بداخله أكبر 30 شركة صناعية في الولايات المتحدة وبالتالي يمكن القول أن هذا المؤشر يعبر عن النشاط الصناعي في الولايات المتحدة وذلك لان الشركات الموجودة بداخله تمثل النسبة الاكبر من الانتاج الصناعي في الولايات المتحدة.
على سبيل المثال، إذا شهد مؤشر الداو جونز ارتفاعًا بمقدار 200 نقطة، فهذا يشير عادةً إلى تحسن في الأسهم الكبرى الأمريكية، مما قد يؤدي إلى تحفيز المستثمرين على شراء أسهم مماثلة.
قراءة مؤشرات الأسهم العالمية
قراءة مؤشرات الأسهم العالمية هي عملية تحليل وتفسير أداء أسواق الأسهم المختلفة عبر مؤشرات تعكس حركة أسعار مجموعة من الأسهم في سوق معين. هذه المؤشرات تساعد المستثمرين في قياس أداء السوق بشكل عام وفهم الاتجاهات الاقتصادية العالمية و لفهم ذلك يمكن الاطلاع على أنواع مؤشرات الأسواق العالمية في الفقرات التالية.
أنواع مؤشرات الأسواق العالمية
تتنوع مؤشرات الأسهم في أساليبها وأنواعها، وتختلف في العوامل التي تحدد وزن الأسهم المكونة لها.ويمكن سرد انواع تلك المؤشرات في ما يلي:
- مؤشرات الوزن السعري Price-Weighted Indexes: مؤشرات الوزن السعري تعتمد على أسعار الأسهم لتحديد وزنها في المؤشر. وبمعنى آخر، كل سهم يحمل نسبة وزن محددة بناءً على سعره في السوق. وبالتالي، فإن تغير سعر سهم معين يؤثر بشكل أكبر على حركة المؤشر. مثال على ذلك هو مؤشر داو جونز الصناعي الذي يتتبع أسعار 30 سهمًا كبيرًا وشهيرًا في الولايات المتحدة. ومع زيادة سعر سهم في المؤشر، يكون له تأثير أكبر على حركة المؤشر بأكمله.
- مؤشرات الوزن السوقي Market-Capitalization Weighted Indexes: تُعتبر مؤشرات الوزن السوقي الأكثر شيوعًا واستخدامًا. حيث يتم تحديد وزن كل سهم بناءً على قيمة سوق الشركة، أي رأس المال السوقي. وبالتالي، الشركات ذات القيمة السوقية الأعلى تحظى بوزن أكبر في المؤشر، وتؤثر بشكل أكبر على حركته. مثال على ذلك هو مؤشر ستاندرد آند بورز S&P 500 الذي يتتبع أداء 500شركة كبيرة في الولايات المتحدة، وتستخدم قيمة سوقها لتحديد وزنها في المؤشر.
- مؤشرات الوزن الإيرادي Revenue-Weighted Indexes: تعتمد مؤشرات الوزن الإيرادي على إجمالي الإيرادات التي تحققها الشركة لتحديد وزن السهم في المؤشر. بمعنى آخر، الشركات ذات الإيرادات الأعلى تحظى بوزن أكبر في المؤشر، وبالتالي تؤثر بشكل أكبر على حركته. هذا النوع من المؤشرات يعكس تركيزه على القدرة الإيرادية للشركات بدلاً من القيمة السوقية.
- مؤشرات الوزن الحر Float-Weighted Indexes: تُعتبر مؤشرات الوزن الحر من المؤشرات التي تأخذ في الاعتبار كمية الأسهم المتداولة في السوق، أي الأسهم المتاحة للتداول العام. وبالتالي، يتم تحديد وزن كل سهم بناءً على هذه الكمية المتداولة، حيث تلعب الأسهم ذات الكميات الأكبر دورًا أكبر في حركة المؤشر. هذا النوع من المؤشرات يهدف إلى تمثيل القيمة الحقيقية للأسهم المتاحة للتداول.
مؤشرات الأسهم الأمريكية
مؤشرات الأسهم الأمريكية هي مؤشرات سوقية تعكس أداء مجموعة من الأسهم المدرجة في البورصات الأمريكية ولمعرفة أهم مؤشرات الاسواق العالمية يمكن متابعة قراءة الفقرات التالية:
ما هي أهم مؤشرات الاسواق العالمية؟
من بين هذه المؤشرات العالمية المهمة، نجد مؤشر الداو جونز، مؤشر ستاندرد آند بورز، و مؤشر الناسداك. دعنا نتعرف على هذه المؤشرات الثلاثة.
- مؤشر الداو جونز Dow Jones: يُعتبر مؤشر الداو جونز واحدًا من أقدم وأشهر المؤشرات العالمية. يتتبع أداء 30 سهمًا كبيرًا ومعروفًا في الولايات المتحدة. يشمل هذا المؤشر شركات من مختلف القطاعات مثل التكنولوجيا والصناعة والمالية. يعتبر مؤشر الداو جونز مؤشرًا سعريًا، حيث يتم تحديد وزن الأسهم بناءً على أسعارها. يُعتبر ارتفاع مؤشر الداو جونز عادةً مؤشرًا على قوة الاقتصاد الأمريكي والثقة في السوق.
- مؤشر ستاندرد آند بورز S&P 500: مؤشر ستاندرد آند بورز هو واحد من أكثر المؤشرات العالمية شهرةً وتتبعًا. يتتبع أداء 500 شركة كبيرة في الولايات المتحدة. يُعتبر هذا المؤشر مؤشرًا وزنيًا بناءً على القيمة السوقية للشركات المكونة له. وبالتالي، تلعب الشركات ذات القيمة السوقية الأعلى دورًا أكبر في حركة المؤشر. يُعتبر مؤشر ستاندرد آند بورز مؤشرًا شاملاً يمثل مجموعة واسعة من القطاعات في الاقتصاد الأمريكي، مما يجعله مؤشرًا قويًا لتتبع أداء السوق الأمريكية بشكل عام.
- مؤشر الناسداك Nasdaq: يُعتبر مؤشر الناسداك واحدًا من أكثر مؤشرات الأسهم العالمية شهرةً وشعبيةً. يتتبع هذا المؤشر أداء الشركات المدرجة في بورصة ناسداك، والتي تشمل العديد من الشركات التكنولوجية والشركات الناشئة ذات الابتكارات العالية. يعتبر مؤشر الناسداك مؤشرًا وزنيًا بناءً على القيمة السوقية للشركات. يتميز بأنه يتبع أداء الشركات التكنولوجية الكبرى ويعكس تطورات وابتكارات هذا القطاع.
مؤشرات الأسهم السعودية والخليجية
مؤشرات الأسهم السعودية والخليجية هي أدوات مالية تعكس أداء الأسواق المالية في المنطقة، حيث تضم مجموعة من الشركات المدرجة في كل سوق. و هذه المؤشرات تقدم رؤية شاملة لأداء الأسهم وتساعد المستثمرين على تتبع تحركات السوق وتحديد اتجاهاته. فمثلا في السعودية، يُعد مؤشر تاسي TASI المؤشر الرئيسي الذي يغطي السوق المالية السعودية، بينما الأسواق الخليجية الأخرى مثل سوق دبي المالي وسوق أبوظبي تمتلك مؤشرات مثل DFM و ADX. هذه المؤشرات تُعتبر مرجعًا لتقييم أداء الشركات الكبرى والصغرى في المنطقة، وتساهم في توجيه قرارات الاستثمار وتحليل حالة السوق وسوف نبين ذلك بصورة أكبر من خلال العناصر التالية.
- أهم المؤشرات المالية في السوق السعودي.
- مؤشرات الأسهم الخليجية.
أهم المؤشرات المالية في السوق السعودي
يعد السوق السعودي من أهم الأسواق المالية في العالم العربي. يتم تتبع أداء السوق السعودي من خلال مؤشرات مالية تعكس حالة الأسهم المدرجة فيه. فيما يلي بعض المؤشرات المالية الرئيسية المستخدمة في سوق الأسهم السعودي:
- مؤشر السوق العام TASI: يعتبر مؤشر السوق العام أحد أهم المؤشرات المستخدمة لقياس أداء السوق السعودي بشكل شامل. يعكس هذا المؤشر أداء الأسهم المدرجة بالسوق بناءً على قيمتها السوقية وأدائها اليومي.
- مؤشر قطاعات السوق: يتم تقسيم السوق السعودي إلى عدة قطاعات، ويوجد مؤشر مالي لكل قطاع يعكس أداء الشركات في هذا القطاع بشكل منفصل. بعض المؤشرات المالية المشهورة للقطاعات تشمل مؤشر البتروكيماويات ومؤشر البنوك ومؤشر الاتصالات والتقنية.
- مؤشر العائد العام: يعكس مؤشر العائد العام تغيرات أسعار الأسهم والأرباح التوزيعات من خلال حساب العائد الإجمالي للمستثمرين. يعد هذا المؤشر مرجعًا مهمًا لتقييم أداء الأسهم من حيث العوائد المالية.
مؤشرات الأسهم الخليجية
مؤشرات الأسهم الخليجية تعكس أداء أسواق المال في دول مجلس التعاون الخليجي، وهي تعتبر مقياسا رئيسيا لأداء الأسهم المدرجة فيما يلي بعض المؤشرات المالية الرئيسية المستخدمة في سوق الأسهم الخليجي:
- مؤشر سوق دبي المالي DFM Index: يعكس أداء الشركات المدرجة في سوق دبي المالي، وهو واحد من أكبر أسواق الأسهم في المنطقة الخليجية.
- مؤشر سوق أبوظبي للأوراق المالية ADX General Index: يتتبع أداء الأسهم في سوق أبوظبي، ويعتبر مؤشرًا رئيسيًا لأداء الشركات الإماراتية.
- مؤشر بورصة قطر QE Index: يعكس أداء الشركات المدرجة في بورصة قطر، وهو أحد أهم المؤشرات المالية في الخليج.
- مؤشر سوق الكويت للأوراق المالية Premier Market Index: يتتبع أداء الشركات الكبرى في سوق الكويت، و يعتبر مقياسا رئيسيا للسوق المالي الكويتي.
- مؤشر سوق مسقط للأوراق المالية MSM 30: يغطي أداء 30 شركة مدرجة في بورصة مسقط، ويعد من أهم المؤشرات في سلطنة عمان.
- مؤشر بورصة البحرين Bahrain All Share Index: يعكس أداء الشركات المدرجة في بورصة البحرين، وهو مقياس لحالة السوق البحريني.
ما هي افضل شركات لتداول مؤشرات الاسهم العالمية مباشر؟
يوجد العديد من الشركات المعروفة التي توفر خدمات تداول مؤشرات الاسهم العالمية مباشرة. من بين هذه الشركات ما أدرجناة في القائمة التالية والتي تعد من افضل شركات تداول الاسهم وفقا لتقييمات وتصنيف الخبراء، ونقوم بتحديث هذه القائمة بشكل متكرر بناءا على ذلك.
كيفية فتح حساب لتداول مؤشرات الاسهم؟
لفتح حساب لتداول مؤشرات الاسهم العالمية، يمكنك اتباع الخطوات التالية:
- اختيار وسيط التداول: قم باختيار شركة التداول المناسبة لك من الشركات السابق ذكرها يمكنك الاطلاع علي معلومات أكثر حول تلك الشركات في قسم تقييم شركات التداول لدى موقع ضمان
- التسجيل وفتح الحساب: قم بزيارة موقع الوسيط الذي اخترته وابحث عن خيار "فتح حساب" أو "التسجيل". قد يطلب منك تقديم معلومات شخصية ومالية، وفي بعض الأحيان قد تحتاج إلى تأكيد هويةك وعنوانك.
- إيداع الأموال: بعد فتح الحساب، قد يُطلب منك إيداع الأموال اللازمة للتداول. اختر الطريقة المفضلة لديك لإيداع الأموال، مثل التحويل البنكي أو البطاقات الائتمانية أو الدفع الإلكتروني.
- تحميل وتثبيت منصة التداول: عادةً، ستحتاج إلى تحميل وتثبيت منصة التداول المقدمة من قبل الوسيط.
الأسئلة المتكررة حول ما هي مؤشرات الأسهم؟
